2024년 주식 분할 가능성: 4년 만에 710%, 185% 상승한 2개의 최고 성장주 지금 매수 및 장기 보유
트레버 제 네딘 – 2024년 3월 21일 오전 5시 15분
중요하고 지속적인 주가 상승은 투자자들에게 특별한 사업에 대한 유인을 제공할 수 있습니다.
CrowdStrike는 여러 사이버 보안 소프트웨어 분야의 선두주자입니다.
그것은 Fortune Future 50 목록에서 3위를 차지했습니다.
Mercado Libre는 라틴 아메리카의 전자 상거래 시장 리더이며, 핀테크 사업이 호황을 누리고 있습니다.
크라우드스트라이크와 Mercado Libre는 지난 5년 동안 투자자들에게 보상을 주었고, 그들은 앞으로 5년 동안 계속해서 더 나은 성과를 낼 수 있습니다.
주식 분할은 투자자들이 예외적인 회사를 식별하는 데 도움이 될 수 있습니다.
구체적으로, 분할은 실질적이고 지속적인 가격 상승 후에만 필요하며, 이는 평범한 회사들에게는 거의 일어나지 않습니다. 분할 자체는 다소 관련이 없습니다.
투자자들에게 회사가 무엇인가를 제대로 하고 있다는 것을 알려주는 것이 주가 상승입니다.
크라우드스트라이크 CrowdStrike (CRWD 1.87%)와 메르카도 리브르 MercadoLibre (MELI 0.62%)가 좋은 예입니다.
그들의 주가는 지난 4년 동안 각각 710%와 185% 급등했습니다.
그것은 두 주식이 같은 기간 동안 90%의 수익률을 올린 S&P 500을 능가했다는 것을 의미합니다.
그 성과는 두 경우 모두 강력한 재무 결과와 유망한 성장 전망에 기인할 수 있습니다.
크라우드스트라이크와 메르카도 리브레는 현재 가격으로 주식 분할 후보이지만, 분할이 이루어지든 아니든 두 주식 모두 가치 있는 투자입니다
1. 크라우드스트라이크 홀딩스
CrowdStrike는 사이버 보안 소프트웨어를 제공합니다.
CrowdStrike의 플랫폼은 여러 보안 시장을 다루는 24개 이상의 모듈을 통합하고 있으며, 회사는 그중 많은 부분에서 강력한 존재감을 가지고 있습니다.
가장 눈에 띄는 점은 CrowdStrike는 엔드포인트 보안 분야에서 시장을 선도하고 있으며 작년에도 동료들보다 빠르게 점유율을 계속해서 얻고 있다는 것입니다.
이 회사는 또한 클라우드 보안 및 위협 인텔리전스 서비스 분야에서 인정받는 리더입니다.
투자자들은 그 성공이 뛰어난 인공지능(AI)과 워크로드 통합을 통해 보안 운영을 단순화할 수 있는 능력 덕분이라고 볼 수 있습니다.
CEO 조지 커트즈의 말을 인용하면, "사이버 보안에서 가장 풍부한 데이터 세트에 대해 훈련된 우리의 AI는 업계에서 가장 포괄적인 보호 및 자동화를 주도합니다."
또한 대부분의 기업이 보안 요구를 충족시키기 위해 수십 개의 포인트 제품을 사용하지만, 크라우드스트라이크는 단일 플랫폼에서 보안 운영을 통합함으로써 효율성을 향상할 수 있습니다.
크라우드스트라이크는 4분기에 강력한 재무 결과를 발표했습니다.
회사가 새로운 고객을 추가하고 기존 고객이 더 많은 모듈을 구입함에 따라 매출은 33% 증가한 8억 4천 5백만 달러를 기록했습니다.
결론적으로, 비 GAAP (일반적으로 인정되는 회계 원칙) 순이익은 2억 3천 6백만 달러로 두 배 이상 증가했습니다.
경영진은 또한 98%의 총 유지율을 보고했는데, 이는 회사가 대부분의 고객을 유지한다는 것을 의미합니다.
투자자들은 미래에도 비슷한 결과를 기대할 수 있습니다.
사이버 보안 지출은 2030년까지 매년 12%씩 증가할 것으로 예상되지만, 크라우드스트라이크는 계속해서 점유율을 얻고 있기 때문에 업계를 앞지를 것입니다.
실제로, 이 회사는 2023년 포춘 퓨처 50 리스트에서 3위를 차지했는데, 이는 장기적인 성장 전망을 기반으로 한 세계 최대 기업의 연간 순위입니다.
월스트리트는 크라우드스트라이크가 향후 5년 동안 연간 28%의 매출 성장을 할 것으로 예상하고 있습니다.
그런 맥락에서 현재 25.4배 매출이라는 가치 평가는 확실히 저렴하지는 않지만 참을 만합니다.
변동성에 편안한 투자자들은 적어도 3년에서 5년 동안 주식을 보유할 계획이라면 오늘 이 성장주에서 작은 포지션을 사는 것을 고려해야 합니다.
2. 메르카도 리브르
Mercado Libre는 라틴 아메리카의 전자 상거래 시장 리더입니다.
이 회사는 이 지역에서 가장 많은 방문객이 방문하는 온라인 마켓플레이스를 운영할 뿐만 아니라 다양한 자회사를 통해 인접 서비스로 강점을 강화하고 있습니다.
여기에는 결제 처리 및 신용 제품(Mercado Pago 및 Mercado Crédito), 물류 지원(Mercado Envios), 광고 기술 설루션(Mercado Ads)이 포함됩니다.
메르카도 리브르는 이미 강력한 네트워크 효과를 통해 이득을 보고 있습니다.
상인들은 자연스럽게 가장 인기 있는 시장에 끌리게 되고, 그 결과 더 많은 상품을 선택하게 됩니다.
그렇게 되면 소비자들은 플랫폼에서 쇼핑을 하게 되고, 이는 선순환을 이루게 됩니다.
그러나 인접한 서비스를 통해 상인과 소비자는 더욱 강력한 선택을 할 수 있게 되었고, 회사는 추가적인 수익 창출 기회를 갖게 되었습니다.
특히 경영진은 주요 지역에서 가장 빠르고 광범위한 배송 네트워크를 보유하고 있다고 말합니다.
MercadoLibre는 4분기에 견조한 재무 실적을 발표했습니다.
매출은 42억 달러로 42% 증가했으며, 이는 상업 부문에서 48%, 핀테크 부문에서 38%의 성장률을 나타냈으며, 이 두 부문 모두 순차적인 가속화를 나타냈습니다.
GAAP 순이익은 1억 6천 5백만 달러로 보합세를 보였으나, 이는 2014년과 2022년 세금 분쟁과 관련된 일회성 비용 때문이었습니다.
이 일회성 비용을 제외한 순이익은 전년 대비 166% 증가한 3억 8천3백만 달러를 기록했습니다.
앞으로 메르카도리브르는 전자상거래, 디지털 결제, 디지털 광고 등이 중남미 전역에 확산되면서 여러 순풍을 맞고 있습니다. 월가에서는 향후 5년간 매출이 연평균 19%씩 증가할 것으로 예상하고 있지만, 현재 메르카도리브르의 성장 속도가 매우 빠른 만큼 그 추정치는 상승의 여지를 남겨둔다고 생각합니다.
또한 현재 풀필먼트 서비스에 대한 비용을 청구하지 않고 있어 아직 큰 수익화 지렛대를 확보하지 못하고 있습니다.
어쨌든 현재의 5.4배 매출 평가액은 매우 합리적으로 보입니다. 인내심 있는 투자자들은 오늘 이 성장주에서 작은 포지션을 사는 것이 편할 것입니다.